Uluslararası Piyasalar_17.07.2024

17.07.2024 10:49

• ASML bugün Amsterdam işlemlerinde %6’nın üzerinde satıcılı. Yapay zeka temasında, Nasdaq 100’de ve muhteşem yedilide kar satışlarını arttırabilir. Bugün ABD tarafında çip sektörü eksi kapatır.
• ASML bilançosu sonrası Avrupa endekslerinde satışlar artıyor. ABD vadelileri de Nasdaq 100 öncülüğünde kar satışlarını arttırıyor.
• ASML niye önemli? Cevap: TSMC’nin Nvidia çiplerini üretebilmesi için ASML’in makinalarını alması “zorunlu”.
• ABD’de hisse/sektör/tema/cross-asset rotasyonları devam ediyor. Russell 2000 endeksi Nasdaq 100’e kıyasla son dört günde +%12…
• Dün ABD perakende satışlar verisinde kontrol grubu iyiydi. Ancak alt kalemlerde en iyi büyüme “e-ticaret” tarafından geldi. Tüketicilerin iskonto veya promosyon aradığına dair güzel bir detay. ABD’de alt gelir grubunun tüketimde zorlandığı çok açık.
• Petrol fiyatlarındaki satışlar bir miktar tüketim bazlı riskler kaynaklı. IMF her nekadar ABD ekonomisinde bu sene %2.k6 büyüme beklese de gerçekleşen daha az olabilir. Ayrıca Çin tarafında da %5 hedefini yakalamak artık kolay değil…
• Bakır için Çin talebinin azaldığına dair haberler var.
• Altın dün ons bazında rekor kırmış olsa da gümüş eşlik etmedi. Trump olasılıklarının artması nedenli “bir hedge mi? diye sorguluyorum. Dolar endeksinde ve ABD 10 yıllık getirilerinde yeteri kadar altın pozitif bir fiyatlama yok.
• Portföyü sadece hisseden oluşanlar ve teknoloji/momentum ağırlığı yüksek olanlar biraz daha temkinli olsa daha iyi olur. 60/40 yapısının 40’lık kısmının daha çok öne çıktığı bir döneme doğru ilerliyor olabiliriz. Large cap growth ağrılıklarını azaltan ve geride kalmış sektörleri biraz daha tercih eden fon yöneticileri kısa vadede daha çok öne çıkacak gibi…
• Lond duration varlıklarda bu sene siber güvenlik tarafında Rubrik’in halka arzı sonrası (Geleceğin CrowdStrike hikayesi buradan çıkar mı diye takip ediyorum), CFO office’lerine yapay zeka hizmeti sağlayan Onestream arz süreci beni heyecanlandırıyor. OS (Onestream’in ticker’ı olacak) halka arz prospektüsünün çok güzel bir özeti: https://www.meritechcapital.com/blog/onestream-or-s-1-breakdown

 

ABD ekonomik sürpriz endeksi:

 

Russell 2000’nin Nasdaq 100’e karşı son dört günlük performansı:

 

Russell 2000 endeksinin S&P 500’e kıyasla P/S çarpanı:

 

YASAL UYARI: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Bu rapor ve yorumlardaki yazılar, bilgiler ve grafikler, ulaşılabilen ilk kaynaklardan iyi niyetle ve doğruluğu, geçerliliği, etkinliği velhasıl her ne şekil, suret ve nam altında olursa olsun herhangi bir karara dayanak oluşturması hususunda herhangi bir teminat, garanti oluşturmadan, yalnızca bilgi edinilmesi amacıyla derlenmiştir. İş bu raporlardaki yorumlardan; eksik bilgi ve/veya güncellenme gibi konularda ortaya çıkabilecek zararlardan Akbank T.A.Ş., Ak Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Ak Portföy Yönetimi A.Ş. ve çalışanları sorumlu değildir. Akbank T.A.Ş., Ak Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Ak Portföy Yönetimi A.Ş her an, hiçbir şekil ve surette ön ihbara ve/veya ihtara gerek kalmaksızın söz konusu bilgileri, tavsiyeleri değiştirebilir ve/veya ortadan kaldırabilir. Genel anlamda bilgi vermek amacıyla hazırlanmış olan iş bu rapor ve yorumlar, kapsamı bilgiler, tavsiyeler hiçbir şekil ve surette Akbank T.A.Ş., Ak Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Ak Portföy Yönetimi A.Ş 'nin herhangi bir taahhüdünü tazammum etmediğinden, bu bilgilere istinaden her türlü özel ve/veya tüzel kişiler tarafından alınacak kararlar, varılacak sonuçlar, gerçekleştirilecek işlemler ve oluşabilecek her türlü riskler bizatihi bu kişilere ait ve raci olacaktır. Hiçbir şekil ve surette ve her ne nam altında olursa olsun, her türlü gerçek ve/veya tüzel kişinin, gerek doğrudan gerek dolayısı ile ve bu sebeplerle uğrayabileceği her türlü doğrudan ve/veya dolayısıyla oluşacak maddi ve manevi zarar, kar mahrumiyeti, velhasıl her ne nam altında olursa olsun uğrayabileceği zararlardan hiçbir şekil ve surette Akbank T.A.Ş., Ak Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Ak Portföy Yönetimi A.Ş. ve çalışanları sorumlu tutulamayacak ve hiçbir şekil ve surette her ne nam altında olursa olsun Akbank T.A.Ş., Ak Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Ak Portföy Yönetimi A.Ş. çalışanlarından talepte bulunulmayacaktır.

Kullanmakta olduğunuz tarayıcının otomatik çeviri, kelime filtreleme özellikleri veya metin eşleştirme yapan 3.parti yazılımlar vb. metin farklılıkları sağlayacak otomatik ayarlar sebebiyle bu sayfada yer alan metinde anlam bütünlüğünü bozabilecek ifadeler bulunabilir. Böyle bir durum ile karşılaştığınızda musteri.hizmetleri@akyatirim.com.tr adresine e-posta iletebilirsiniz.